Is Triple Screen Trading System Work

Drie skerm Trading System Dit is 'n professionele multi-geldeenheid instrument. Die hoofdoel is semi-outomatiese forex volgende ouderlinge Triple Screen strategie. Sy wye funksie en vermoë om vinnig 'n paar noodsaaklike parameters verander maak dit 'n ideale mark interpretasie instrument, wat onontbeerlik is in die algemeen handel ontleding. Die grootste voordeel is byna onbeperkte aantal gelyktydig ontleed instrumente. As die potensiële tegniese grense van jou monitor resolusie toelaat, kan verskeie aanwysers gebruik word. Benewens die klassieke weergawes deur ouderling, kan jy jou eie opsies te skep en hulle vinnig verander. Dit is ook moontlik om 'n grafiek van die instrument, waarvoor daar 'n deurbraak of 'n koop / verkoop sein nou oop, en 'n sjabloon bevat 'n kundige adviseur om dit, wat dit 'n semi outomatiese EA met ingang filter gebaseer op voorafbepaalde maak pas parameters wat hard is om te implementeer of te spoor vir die verskeidenheid van gereedskap en tydraamwerke. Vir diegene wat verkies handleiding handel is daar 'n aantal toevoegings tot die klassieke algemene seine. Dit wys nie net die huidige inskrywing punte, maar ook die posisie van spesifieke aanwysers oor die afgelope 5 bars, wat kan wys op 'n begin tendens of die moontlikheid om 'n posisie te verhoog. Natuurlik moet hierdie aanwyser n verskil van MACD sein. Dit doen dit. Benewens die klassieke een, dit weerspieël ook die omgekeerde divergensie, wat 'n sterk ondersteuning / weerstand lyn en laat jou toe om die vlakke van gelykbreek of tendens omkeer (voortsetting) akkuraat te bepaal. Al hierdie seine, insluitend die prys etikette vir die plaas van bestellings is beskikbaar in die venster simbool as die funksie Openwindow geaktiveer. Sjabloon Aansoek Reëls Die sjabloon oproep funksie bied nie toegang tot lêers van die gereelde terminale gids. Daarom is dit nodig om 'n sjabloon te skep, dan skep 'n gids templates in die lêers gids (terminalfolderMQL4Filestemplates). Toe ons die geskape sjabloon lêer van 'n gereelde gids (terminalfoldertemplatestemplate naam) om die nuutgeskepte gids. Skryf die naam van die sjabloon in die parameters sonder die lêer uitbreiding. mytemplate korrekte, mytemplate. tpl verkeerd. As alles reg gedoen word, sal die sjabloon ten tyde van die opening aangeheg word aan die simbool grafiek. Andersins, sal jy 'n boodskap sien oor 'n onsuksesvolle poging met die rede beskrywing in op die blad Kenners van die terminale. Die knoppies in die aanwyser venster werk sonder vaststelling as gevolg van die groot aantal waardes. 'N meer gedetailleerde beskrywing van die aanwyser funksies en instellings sal bygevoeg further. Dr Alexander Elder - kom dan in my Trading Kamer - 'n Volledige Gids tot Trading Opdateer 30 Oktober 2015 Hierdie boek is die opvolg tot Trading vir 'n lewe. wat baie gewild onder termynkontrak handelaars. Dit is belangrik om daarop te let dat die skrywer is 'n professionele handelaar en 'n praktiserende psigiater. Dit is duidelik dat, fokus hy op die sielkunde van die saak en die geestelike redes waarom handelaars óf floreer of hulle gebruiklike verloorders. Hierdie boek dek baie van dieselfde onderwerpe soos sy vorige boek, maar sy handel stelsel het 'n paar wysigings en sy dekking van die sielkunde van die saak het uitgebrei, en is altyd die moeite werd te lees nie. Mind Metode en Geld Soos baie boeke oor handel, die skrywer verkies om handel te dek in beide termynmark en voorrade. In werklikheid - handel is handel. Dit maak nie saak wat jy handel dryf, is die meeste van die dieselfde handel beginsels toe te pas. Jy hoef net 'n beter gevoel te kry vir die unieke eienskappe van elke mark. Die titel kom dan in my Trading Kamer som wat die boek is al oor die. Dr. Ouderling is 'n professionele handelaar en hy verduidelik die handel stelsel wat hy gebruik en die geld bestuur beginsels wat nodig is om suksesvol te wees in die handel. Baie mense koop handel boeke uitsluitlik vir 'n openbaring van die nuutste en beste handel stelsel. Ek glo egter dat sy bespreking van die geestelike aspekte van die saak die belangrikste inligting in die boek kan wees. Psigo Trading Volgens die skrywer, baie handelaars misluk omdat hulle dit nie volg 'n paar eenvoudige reëls van die saak. Baie van hulle is in dit vir die opwinding, wat is 'n resep vir 'n ramp. Hulle sal overtrade of hulle onder-gekapitaliseer en hulle dont respekteer die risiko's wat betrokke is. Na 'n analise baie amateur-en professionele handelaars, ek dink hy het 'n goeie idee oor wat maak handelaars merk. Dr. Ouderling gee 'n goeie opsomming van die kenmerke van die wen van handelaars en handelaars asook verskeie werklike wêreld voorbeelde verloor. Hy verduidelik ook die vordering van beginner handelaar om professionele handelaar. Maar die meeste sal nooit bereik vlak - die redes waarom die hele boek verduidelik. Ek hou daarvan om skrywers wat werklike handel vir 'n lewe te sien en hulle is suksesvol by dit. Baie skrywers skryf oor handel kommoditeite en termynkontrakte en het min ondervinding of sukses in die handel. Hoe meer ek handel, hoe meer besef ek die belangrikheid van die geestelike aspek van die saak. Dr. Ouderling word beskou as een van die kenners op hierdie gebied en sy opvoeding en advies in hierdie boek kan help baie aspirant-en sukkel handelaars. Nuwe handel metodes Ek was nuuskierig voor ek begin lees van hierdie boek om te sien of hy 'n nuwe verhandelingstelsel sou noem sekerlik kon nie hy beskryf dieselfde stelsel as wat hy gedoen het in sy laaste boek. Wel, het hy gesê. Ek moet sê ek was 'n bietjie teleurgesteld aanvanklik, maar meer tevrede met die einde van die boek. Ek is altyd op soek na nuwe strategieë, stelsels, tegnieke en insig oor handel van suksesvolle handelaars hoofsaaklik in kommoditeite en termynkontrakte. Die skrywer gee voldoende redenasie oor die vraag waarom hy gebruik dieselfde stelsel. Dr. ouderling ontwikkel sy handel stelsel baie jare gelede en nog ambagte dieselfde basiese stelsel Drie skerm. In hierdie boek, beskryf hy die stelsel en 'n paar van die verandering wat hy gemaak het om dit te verbeter. Ek hou van die feit dat hy 'n stelsel wat werk ontwikkel en hy stokke met dit, terwyl verfyn dit langs die pad. Beter nog, beweer hy dit is wat hy gebruik om handel te dryf en hy isnt uit te hou 'n geheime op sy metodes. Im seker dat sommige lesers was teleurgesteld in hierdie boek as hulle soek vir die nuutste en beste handel stelsel. Maar Im seker 'n goeie bedrag van die mense is nie konsekwent suksesvolle in die handel en hulle voortdurend spring van die een stelsel na 'n ander op soek na die Heilige Graal. Trading het meer te doen met konsekwentheid. Waarom sou jy iets wat werk Die feit kan wees dat sommige mense kan nie kry enige stelsel te werk te laat vaar. Na die lees van sy eerste boek, ek opgeneem 'n weergawe van Dr. ouderlinge Triple Screen handel tegniek in my handel en dit het baie goed gewerk. Drie skerm Trading System Die Drie skerm System gebruik 'n langer termyn tendens volgende tegniek en 'n korter termyn oorkoop / oorverkoopte aanwyser tot tyd die ambagte. In wese is, sal jy 'n weeklikse grafiek te gebruik om die rigting van die tendens wat jy moet net ambagte te neem in hierdie rigting te vestig. Volgende, gebruik jy 'n daaglikse grafiek waar jy 'n ossillator sal gebruik om jou oorkoop en oorverkoopte lesings gee. Dan kan jy 'n 60-minuut grafiek gebruik om te koop of te verkoop op breakouts in die rigting van die algehele tendens. Die goeie deel van hierdie stelsel is dat jy enige tydraamwerke wat jy wil om jou handel styl pas kan gebruik. Die skrywer beveel aan die verspreiding van die tydperk met 'n faktor van vyf. Die teorie van die hele stelsel is om handel te dryf in die rigting van die tendens en wag vir terugsakkings binne die tendens. Dan, jy die handel te betree as die tendens hervat. Hy bespreek ook die gebruik van bewegende gemiddeldes en kanale om optimale toegang en uitgang gebiede te vind. Jy moet nog baie werk met hierdie stelsel te doen om die ambagte te vind en te bestuur. Geen wettige handel boek sal volledig wees sonder die bespreking van risiko en die bestuur van ambagte wees. Ek dink hy het nog baie meer klem op risiko in hierdie boek. Sy 2 persent en 6 persent reël is 'n eenvoudige, maar tog goeie geld bestuursplan. Rekordhouding van jou ambagte is ook 'n prioriteit in sy kop en ek kon nie eens meer. Jy kan leer om 'n groot deel van die geskiedenis van jou ambagte en baie handelaars dont hou rekords, want hulle is lui of hul ego's hulle gewoond toelaat. Of jy Dr. ouderlinge vorige boek lees of nie, kom dan in my Trading Kamer is 'n opvoedkundige boek vir Toekomsnavorsing, kommoditeite en voorraad handelaars. Dit loop jy basies deur die stappe wat nodig is om 'n suksesvolle handelaar geword is. Die skrywer gee jou ook 'n goeie stelsel te ondersoek en moontlik in jou eie handel. Moet ook nie vergeet van die belangrikheid van die geestelike kant van die saak. Dit geld vir beginner handelaars en sukkel handelaars. Dit is 'n handels boek op jou boekrak te hou en te hersien van tyd tot tyd om jou handel op track. By Raul Canessa C. Inleiding Hou die Drie skerm metode is ontwikkel deur Alexander Elder in 1985 as 'n vorm van diskresionêre handel. Tog het daar ander kundiges wat probeer het om te ontwikkel met 'n paar sukses outomatiese handel stelsels met behulp van hierdie handel stelsel om handel te dryf in markte soos Forex is. Hierdie metode is gebaseer op die deurdagte keuse van 'n driedubbele tydraamwerk wat toelaat dat die handelaar 'n betroubare diagnose van die belangrikste tendens in die mark dat hy die ontleding te maak, sodat hy maksimum voordeel kan trek uit die medium amplitude siklusse en die wisselvallige intraday bewegings met die doel om posisies meer veilig te maak in die mark. In hierdie handel tegniek die eerste skerm word gebruik om die amplitude en die rigting van die belangrikste tendens bespeur. In die ander kant, is die tweede skerm gebruik om die quotwave van die marketquot. quot vang En ten slotte die derde skerm kan gebruik word om 'n breek punt te identifiseer in die mark wat dit moontlik maak om die inskrywing punte te optimaliseer om 'n posisie te open. Volgens Elder, moet die skaal verhouding tussen hierdie drie tydgleuwe so na as moontlik aan 'n faktor van 5 of meer wees. Terwyl hierdie nommer het niks in die besonder dit blyk dat die een wat die beste by benadering die resultate van ander klassieke studies van tendense wat deur Robert Rhea en Charles Dow. So, byvoorbeeld, die handelaars wat werk met 'n daaglikse kaarte moet gebruik as die eerste skerm 'n weeklikse grafiek om uit te filtreer die geraas van die daaglikse bewegings wees. Vir die derde skerm in hierdie geval is dit die beste om te werk met 1 uur kaarte wie se nut sal wees om die tyd te verfyn toe tot die mark toetree. Trading instrumente Dit handel tegniek kan gebruik word in 'n mark insluitende Forex. Aanwysers Die handelaars kan verskillende kombinasies van tydraamwerke, afhangende van hul handel styl stel. onderskeidelik 120 minute, 30 minute en 5 minute kaarte: Maar kan die volgelinge van daytrading gebruik die volgende kombinasies: Kombinasie 1. Kombinasie 2: 60 minute, 10 minute en 1 minuut kaarte vir meer aktiewe handelaars. Vir elke skerm (grafiek), ouderling gebruik dikwels verskillende tegniese aanwysers aan om in die tendens in elkeen van hulle te bevestig en versterk die sein. Hierdie aanduiders is die volgende: Screen 1: Die MACD en sy histogram. Skerm 2: Kort siklus ossillators om voordeel te trek uit toonbank tendens bewegings wat die beste geleenthede bied om 'n posisie in die mark te maak. In hierdie geval is die beste aanwysers is die stogastiese ossillator. die R Williams. die ouderling-Ray en die Krag indeks. Skerm 3: Ou gaan voort om die ossillators as gunstelinge aanwysers gebruik. Een van hierdie aanwysers het hy die Krag indeks stryk met 'n EMO (Eksponensiële bewegende gemiddelde) van 2 periodes gebruik. Trading System Reëls - As die eerste skerm bied 'n uptrend en die tweede skerm toon 'n beweging teen dié tendens, moet die handelaar 'n lang posisie op die presiese oomblik dat derde skerm toon dat die tyd reg is oop. As die eerste skerm bied 'n uptrend en die ossillators van die tweede skerm dui op 'n oorverkoopte mark, moet die handelaar 'n lang posisie oop indien die ossillator van die derde venster sien jy 'n oorverkoopte mark te en die prys is hoër as die maksimum van die dag of die vorige sessie. - As Die eerste skerm bied 'n verslechtering neiging en die tweede skerm toon 'n beweging teen dié tendens, moet die handelaar 'n kort posisie op die presiese oomblik dat derde skerm toon dat die tyd reg is oop. As die eerste skerm bied 'n verslechtering neiging en die ossillators van die tweede skerm dui op 'n oorgekoopte mark, moet die handelaar 'n kort posisie oop indien die ossillator van die derde venster sien jy 'n oorgekoopte mark te en die prys is laer as die minimum van die dag of die vorige sessie. - As Die eerste en tweede skerm het dieselfde rigting, óf 'n uptrend of 'n verslechtering neiging, die beste aanbeveling is dat die handelaar moet wag vir 'n beter kans om die mark te betree. Sodra ons in die mark, plaas ons beskermende stop volgens die volgende reëls: As ons 'n lang posisie oop te maak, moet die stop verlies iewers onder die minimum van die dag of onder die minimum bar (of kers) van die vorige dag geplaas word , wat ook al die laagste. As ons 'n kort posisie oop te maak, moet die stop verlies iewers bo die hoogtepunt van die dag of bo die hoë bar (of kers) van die vorige dag, wat ook al die hoogste is geplaas. As die handel is besig om in ons guns, kan ons die stop verlies te beweeg om gelyk te breek. In hierdie geval, die reël dat ons te beskerm 50 van die pitte opgedoen. Handelaars wat handel oor die lang termyn, moet op die mark bly totdat die tendens van die eerste skerm verandering of die stop verlies uitgevoer word. Die handelaar moet nooit terug te skuif die stop op die oortuiging dat die mark is met net 'n regstelling, moet jy altyd die beskerming van die winste. In die geval van handelaars wat handel oor die kort termyn kan dit die ossillators van die skerm 2 en 3 gebruik om te betree en die uitgang van die mark. Byvoorbeeld, as die eerste skerm toon 'n duidelike uptrend en die ossillator van die tweede skerm is in die oorverkoopte gebied, die handelaar moet 'n lang posisie wat gesluit moet word wanneer die ossillator die oorkoop sone bereik oopmaak. Bykomende notas oor hierdie Trading System Dit handel tegniek van Alexander Elder is 'n interessante benadering omdat dit rekening hou met die verskillende bewegings en markneigings in verskillende tydgleuwe. Gewoonlik, die meeste handelaars gebruik net 'n skerm en een of twee aanwysers om handel te dryf in die mark. Die probleem is dat 'n enkele term en aanwyser nie al gebeurlikhede wat die mark kan hê kan dek. Selfs die mees gevorderde aanwysers is nie in staat om die hele tyd werk nie, want die mark is baie kompleks. Die voordeel van die oudste handel stelsel is dat die mark ondergaan nie een, nie twee nie, maar drie unieke toetse, of skerms, om elke handel besluit. Hierdie toetse word gevorm deur 'n kombinasie van die tendens volgende aanwysers en ossillators. Die stelsel is ontwerp om in so 'n manier dat dit teen te werk die mislukkings van individuele aanwysers en op dieselfde tyd wat dit ten doel om die market39s inherente kompleksiteit op te spoor. Voorbeeld van die toepassing van die tegniek van die driedubbele skerm In hierdie geval het ons aanvaar dat ons handel gebaseer in 1 dag kaarte sodat die instellings van die drie skerms is soos volg: Eerste skerm Dit is die skerm 1 waarin ons gebruik 'n weeklikse grafiek en 'n MACD histogram wat gebruik word om die amplitude en die rigting van die tendens te spoor. In hierdie geval, is hierdie tendens blyk te wees in 'n verslechtering neiging, maar dit is blykbaar naby 'n belangrike ondersteuning wat die tendens ten minste 'n oomblik kan verander. Tweede skerm Dit is die skerm 2 waarin ons gebruik 'n daaglikse skedule wat dien om die quotwave van die marketquot vang. In hierdie geval gebruik ons ​​kort siklus ossillators wat dit moontlik maak om voordeel te trek uit teen-tendens bewegings. In hierdie grafiek gebruik ons ​​'n stogastiese ossillator, die R Williams en die Krag indeks wat blykbaar 'n moontlike verandering in die tendens wat net 'n regstelling van die groter tendens kan wees wys. Hierdie sein is getoon veral deur die stogastiese. Derde skerm slotte, die derde skerm is 'n 1 uur grafiek wat gebruik word as die belangrikste aanduiding van die Force-indeks om die quottip van die wavequot vang. In hierdie geval, is hierdie aanwyser stryk met 'n EMO van 2 periodes. Hierdie grafiek is wat gebruik word deur die handelaar om te besluit op watter punt hy die mark sal betree en waar hy die stop verlies en die neem wins punte van die posisie sal regmaak. Soos die grafiek toon, het die mark nie 'n duidelik gedefinieerde tendens het en dit is wag die daarvoor bestemde tyd om 'n tempo in enige rigting te produseer, hoewel glo dit probeer om te gaan in 'n stygende tendens soos in die tweede skerm, dit is die aanbieding van 'n tekens van 'n verandering in die heersende tendens. Maar omdat die Force-indeks is feitlik nul, moet die handelaar wag vir die mark om die finale breuk te maak voor die opening van 'n posisie. Related Posts Strategie van bewegende gemiddeldes kruising of Lowry stelsel Skydive Trading System: A Lowry System Variasie RSI plus stogastiese handel tegniek Trading tegniek met ADX Meester kers handel tegniek Trading Ingenieurswese Op grond van Moving Gemiddeldes en MACDHow om die Ouere Impulse stelsel te gebruik om handel te dryf Om ervare gebruikers van die oudste Impulse stelsel vir beurs: Watter parameters vir die aangaan en 'n bedryf verlaat het jy gevind mees bruikbare gebruik van hierdie stelsel. Byvoorbeeld jy 'n handelsmerk te verlaat onmiddellik wanneer die daaglikse 13 dag EMO grafiek toon 'n verandering van 'n groen prys vlag 'n blou, of doen jy wag totdat 'n rooi prys vlag gegenereer of wat voor die keuse van grafiek instellings, as jy 'n Ouderling volgeling, sal jy jou ldquoTriple Screen. rdquo moet ek sou raai wat begin met uurlikse, daaglikse en weeklikse. Persoonlik, ek werk net uit 'n gevoel vir elke grafiek. Vir my eie ambagte, tegnies, ek vertrou meer op patrone, kapmerke en fib vlak antwoorde op aksie prys (as die seine op die Ouere Impulse). Ek het 'n opmerking eens van Ouderling wat hy gebruik 13, 65 en 200 EMA39s, so ek het al met behulp van wat as 'n standaard grafiek vir myself. Hier is 'n voorbeeld: As daar 'n duidelike tendens, dan guns Ek ADX. As daar nie, dan guns ek 'n ossillator soos RSI. Toe ek aanwysers plaas op die grafiek, het ek gewoonlik skuif die instelling teenoor Fibonacci getalle (3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, ens). Byvoorbeeld, op die grafiek geplaas ek hierbo, die ADX tendens is af en die RSI lees nog lomp. Wat egter meer indrukwekkend vir my is dat die tweede Kop en skouers patroon ontwikkel binne die lomp vlag en die bevestiging van die lomp vlag die afgelope week. Die volgende vlak te kyk is die 2011 lae naby 10604 (amper soos 'n onderstebo uitbreek) en dan 'n A C gemeet uitbreiding op 'n weeklikse grafiek. Hier is die A C uitbreiding op 'n weeklikse. Let daarop dat die daaglikse (jou primêre handel tyd) en weeklikse (jou groot prentjie) kaarte saam te werk met behulp van die Ou-voorgestel Drie skerm. Al wat jy nodig sou wees om te doen, is vorm 'n uurlikse grafiek (bv jou inskrywing) vir jou handel. Die meeste al hierdie dinge word in Elder39s boek, kom dan in my Trading Kamer. Hy het egter nie patrone baie in daardie boek te bespreek. Geniet hierdie artikel Op soek na meer hieroor blog: 'n gesogte hulpbron onder StockCharts gebruikers, die scan enjin is een van ons mees kragtige instrumente vir beleggers. Skandering Tegnies is die uiteindelike gids tot alles scan verband, insluitend hoe-om-artikels, nuwe funksie updates, wenke en oplossings vir gemeenskaplike skandering probleme. Wil jy e-pos kennisgewings te ontvang wanneer 'n nuwe artikel is bygevoeg tot hierdie blog Ja NoThird skerm Strategie - Dr. Alexander Elder Kommersiële lid geword Mei 2012 3332 Posts Dit is 'n tendens Strategie wat 'n deel van die quotThird skerm Strategyquot van dr Alexander gebruik Ouderling. Eerstens, vind ek in 'n D1 grafiek die wêreldwye tendens met behulp van die MACD aanwyser. Sodra die algehele tendens is duidelik, ek gebruik die H1 tydraamwerk op te tree in dieselfde tendens met behulp van die Williams Persentasie aanwyser. Wanneer die posisies oopgemaak Ek bestuur ekonomiese nuus en fundamentele analise om die posisie te sluit as ek dink dat die tendens is om te keer op die D1 grafiek. Bogenoemde Trend Strategie word in samevloeiing met die prys Aksie Support Weerstand (PASR). Groot dele van ondersteuning en weerstand is gevind met behulp van die weeklikse en maandelikse kaarte. Dit is belangrik om Prys Aksie (kers vorming) in ag te neem by die beduidende SampR vlakke voordat 'n handel. Derde skerm Strategie EA Hierdie spesifieke EA is spesifiek ontwerp om hierdie strategie. D1 MACD amp H1 Williams SLEGS. GEEN EMA gebruik vir hierdie strategie. Indien u enige vrae oor hierdie EA verwys asseblief na die Algemene Vrae dokument aan die onderkant van hierdie post EERSTE As jy kan nie vind wat jy op soek is na u asseblief lees deur middel van hierdie hele draad EERSTE Dan, as jy nog cant antwoorde op jou vrae dan voel vry om te vra. Ek belowe jou dat jy 'n baie oor hierdie strategie sal leer en sal oor ton van lewende voorbeelde wat sal insluit kaarte wat hierdie strategie ondersteun kom. Ek is nie op soek na voer enigiemand hier skep, ons is hopelik al verantwoordelike volwassenes. As jy dan kan nie lees jy geen besigheid handel buitelandse valuta Khaled, die man wat hierdie strategie het geprogrammeer in 'n kundige adviseur, het baie tyd spandeer om hierdie strategie so eenvoudig om te gebruik as moontlik. Soos ek gesê het hierbo, indien u enige vrae oor hierdie EA of die strategie in die algemeen lees deur die hele draad eerste stop verlies amp Neem Wins Parameters (kliek op hierdie skakel om uit te vind aanbeveel stop verlies amp neem wins parameters) Enige en alle vrae in betrekking tot die Derde skerm Strategie EA kan gevra word en beantwoord die Derde skerm strategie te ondersteun draad. Dit sal ons help om hierdie draad opgedra aan handel hierdie strategie en nie om afgelei met MT4 / Expert adviseur vrae en antwoorde te hou. 'N gedetailleerde beskrywing van hierdie handel strategie Klink meer soos 'n mediese diagnostiese toets, is die driedubbele skerm handel stelsel wat ontwikkel is deur dr Alexander Elder pad terug in 1985. Die mediese verwysing is geen ongeluk: Dr. ouderling gewerk vir baie jare as 'n psigiater in New York voordat hy betrokke by finansiële handel. Sedert daardie tyd, het hy tientalle artikels en boeke, insluitend 8220Trading Vir 'n Living8221 (1993) geskryf. Hy het ook gepraat by verskeie groot konferensies. Baie handelaars neem 'n enkele skerm of aanduiding dat hulle van toepassing is op elke handel. In beginsel is daar niks fout met die aanneming en gehoor gee aan 'n enkele aanwyser vir besluitneming. Trouens, die dissipline wat betrokke is by die handhawing van 'n fokus op 'n enkele maatstaf is wat verband hou met die persoonlike dissipline is, miskien, een van die belangrikste bepaler van die bereiking van sukses as 'n handelaar. (Sien, Trading Sielkunde en dissipline.) Wat gebeur as jou gekose aanwyser is fundamenteel gebrekkig Wat as toestande in die mark verandering sodat jou enkele skerm nie meer kan verantwoordelik wees vir al die gebeurlikhede wat buite sy meting Die punt is, omdat die mark is baie kompleks, selfs die mees gevorderde aanwysers cant werk al die tyd en onder elke mark toestand. Byvoorbeeld, in 'n mark uptrend,-tendens volgende aanwysers styg en uit te reik 8220buy8221 seine terwyl ossillators dui daarop dat die mark is oorgekoop en uit te reik 8220sell8221 seine. In downtrends, raai-tendens volgende aanwysers verkoop kort, maar ossillators geword oorverkoop en uit te reik seine te koop. In 'n mark beweeg sterk hoër of laer,-tendens volgende aanwysers is ideaal, maar hulle is geneig om 'n vinnige en skielike veranderinge wanneer markte handel te dryf in reekse. Binne handel reekse, ossillators is die beste keuse nie, maar wanneer die markte begin om 'n tendens te volg, ossillators te reik voortydige seine. (Vir meer inligting oor ossillators, sien om na Ossillators Weet - Deel 1, Deel 2, Deel 3 en Deel 4.) Om 'n balans van aanwyser mening te bepaal, het 'n paar handelaars probeer om die koop gemiddeld en verkoop seine wat deur verskeie aanwysers. Maar daar is 'n inherente gebrek aan hierdie praktyk. As by die berekening van die aantal-tendens volgende aanwysers is groter as die aantal ossillators gebruik, dan is die gevolg sal natuurlik skeef na 'n tendens volgende resultaat, en omgekeerd. Dr. Ouderling 'n stelsel ontwikkel om die probleme van 'n eenvoudige gemiddelde bestry, terwyl die neem voordeel van die beste van beide tendens volgende en ossillator tegnieke. Ouderlinge stelsel is bedoel om die tekorte van individuele aanwysers teen terselfdertyd as dit dien om die markte inherent kompleksiteit op te spoor. Soos 'n driedubbele skerm merker in die mediese wetenskap, die driedubbele skerm handel stelsel geld nie een, nie twee nie, maar drie unieke toetse, of skerms, om elke handel besluit wat 'n kombinasie van die tendens volgende aanwysers en ossillators te vorm. (Vir meer inligting oor aanwysers, sien Ekonomiese aanwysers aan Ken en Trading sielkunde en tegniese aanwysers.) Die probleem van tyd rame Daar is egter nog 'n probleem met die gewilde-tendens volgende aanwysers wat gevolg moet word uitgestryk voordat dit gebruik kan word. Dieselfde tendens volgende aanwyser kan teenstrydige seine uit te reik wanneer dit toegepas word om verskillende tydgleuwe. Byvoorbeeld, kan dieselfde aanwyser dui op 'n uptrend in 'n daaglikse skedule en reik 'n sell sein en dui op 'n verslechtering neiging in 'n weeklikse grafiek. Die probleem is verder groot gemaak met intraday kaarte. Op hierdie kort termyn kaarte, kan-tendens volgende aanwysers wissel tussen koop en seine te verkoop op 'n uurlikse of selfs meer gereelde basis. Ten einde hierdie probleem te bekamp, ​​is dit nuttig om tydgleuwe verdeel in eenhede van vyf. In die verdeling van maandelikse kaarte in weeklikse kaarte, is daar 4.5 weke tot 'n maand. Beweeg van weeklikse kaarte om daaglikse kaarte, is daar presies vyf handel dae per week. Vorder een vlak verder uit die daaglikse om uurlikse kaarte, is daar tussen 05:55 uur in 'n handel dag. Vir dag handelaars, kan uurlikse kaarte verminder word tot 10 minute kaarte (deler van ses) en, uiteindelik, van 10 minute kaarte om twee-minuut kaarte (deler van vyf). Die kern van hierdie faktor van vyf konsep is dat handel besluite moet ontleed word in die konteks van ten minste twee keer rame. Indien u verkies om jou handel besluite te ontleed met behulp van weeklikse kaarte, moet jy ook in diens maandelikse kaarte. As jy die dag-handel gebruik van 10-minuut kaarte, moet jy eers ontleed uurlikse kaarte. Sodra die handelaar het besluit op die tyd om te werk onder die driedubbele skerm stelsel, kan hy of sy etikette hierdie tyd as die intermediêre tyd raam. Die langtermyn tydsraamwerk is een einde van vyf langer en die kort termyn tydperk is een orde van grootte korter. Handelaars wat hul ambagte te voer vir 'n paar dae of weke sal daaglikse kaarte gebruik as hul intermediêre tydraamwerke. Hul langtermyn tydraamwerke sal wees weeklikse kaarte uurlikse kaarte sal hul kort termyn tyd wees. Dag handelaars wat hul posisies te hou vir minder as 'n uur sal 'n 10-minuut grafiek te gebruik as hul intermediêre tyd raam, 'n uurlikse grafiek as hul langtermyn tydsraamwerk, en 'n twee-minuut grafiek as 'n korttermyn-tydraamwerk. Die trippel skerm handel stelsel vereis dat die grafiek vir die langtermyn-tendens eerste ondersoek. Dit verseker dat die handel volg die gety van die langtermyn-tendens terwyl toelaat om toegang tot ambagte op tye wanneer die mark kortliks beweeg teen die tendens. Die beste koopgeleenthede voorkom wanneer 'n stygende mark maak 'n korter daal die beste kortsluiting geleenthede aangedui wanneer 'n dalende mark kortliks saamtrekke. Wanneer die maandelikse tendens is opwaarts, weeklikse daling verteenwoordig koop geleenthede. Uurlikse saamtrekke bied geleenthede om kort wanneer die daaglikse tendens is afwaarts. Die aandelemark is oor die algemeen gedink om drie tendense, wat ontleders deur die geskiedenis geïdentifiseer bemark en kan aanneem sal voortgaan om in die toekoms te volg. Hierdie tendense is soos volg: die langtermyn-tendens wat 'n paar jaar, die intermediêre tendens van 'n paar maande, en die minderjarige tendens wat algemeen gedink om niks minder as 'n paar maande wees. Robert Rhea, een van die markte eerste tegniese ontleders, benoemde hierdie tendense soos getye (langtermyn tendense), golwe (intermediêre termyn tendense) en rimpelings (kort termyn tendense). Beurs in die rigting van die mark gety is oor die algemeen die beste strategie. Golwe bied geleenthede in of uit ambagte te kry, en rimpelings moet gewoonlik geïgnoreer word nie. Terwyl die handelsomgewing meer ingewikkeld geword het aangesien hierdie vereenvoudig konsepte in die eerste helfte van die twintigste eeu is verwoord, hul fundamentele grondslag bly getrou. Handelaars kan voortgaan om handel te dryf op die basis van getye, golwe en rimpels, maar die tyd rame waarin hierdie illustrasies van toepassing moet verfyn word. (Om meer te lees, kyk na Kort-, Intermediêre en langtermyn-tendense.) Onder die driedubbele skerm handel stelsel, die tydsraamwerk die handelaar wil teiken is gemerk die intermediêre tyd raam. Die langtermyn tydsraamwerk is een orde van grootte meer terwyl die handelaars kort termyn tyd raam is een orde van grootte korter. As jou gemaksone, of jou intermediêre tyd raam, doen 'n beroep vir die hou van 'n posisie vir 'n paar dae of weke, dan sal jy jouself te bemoei met die daaglikse kaarte. Jou langtermyn tydsraamwerk sal een orde van grootte meer, en jy sal die weeklikse kaarte om jou analise begin in diens. Jou kort termyn tyd sal bepaal word deur die uurlikse kaarte. As jy 'n dag handelaar wat 'n posisie beklee vir 'n paar minute of ure, kan jy dieselfde beginsels in diens. Die intermediêre tyd kan 'n tien minute grafiek 'n uurlikse grafiek ooreenstem met die langtermyn tydsraamwerk wees, en 'n twee-minuut grafiek is die kort termyn tydperk. (Vir verdere inligting, sien Day Trading: An Introduction.) Eerste skerm van die Drie skerm Trading System: Market Tide Die trippel skerm handel stelsel identifiseer die lang voorraad, of die mark gety, as die basis vir die maak van handel besluit. Handelaars moet begin deur die ontleding van hul langtermyn-grafiek, wat een orde van grootte groter is as die tyd wat die handelaar beplan om handel te dryf. As jy normaalweg sou begin deur die ontleding van die daaglikse kaarte, probeer om jou denke te pas by 'n tyd raam versterk deur vyf, en begin met jou handel ontleding deur die ondersoek van die weeklikse kaarte in plaas. Die gebruik van die tendens volgende aanwysers, kan jy dan identifiseer tendense langtermyn. Die langtermyn-tendens (mark gety) word aangedui deur die helling van die weeklikse bewegende gemiddelde konvergensie divergensie (MACD) histogram, of die verhouding tussen die twee jongste bars op die grafiek. Wanneer die helling van die MACD histogram is op, die Bulle is in beheer, en die beste handel besluit is in 'n lang posisie in te gaan. Wanneer die helling af is, die bere is in beheer, en jy moet dink oor kortsluiting. (Vir meer inligting, sien die handel in die MACD divergensie, bewegende gemiddelde Konvergensie divergensie - Deel 1 en Deel 2.) Enige-tendens volgende aanduiding dat die handelaar verkies kan realisties gebruik word as die eerste skerm van die driedubbele skerm handel stelsel. Handelaars het dikwels die rigting stelsel as die eerste skerm of selfs 'n minder komplekse aanwyser soos die helling van 'n 13-week eksponensiële bewegende gemiddelde kan in diens geneem word. Ongeag die tendens volgende aanduiding dat jy kies om mee te begin, die beginsels is dieselfde: maak seker dat jy die tendens analiseer met behulp van die weeklikse kaarte eerste en dan kyk vir bosluise in die daaglikse kaarte wat beweeg in dieselfde rigting as die weeklikse tendens . (Vir meer inligting, sien Directional Beweging - DMI en basiese beginsels van Moving gemiddeldes.) Van kardinale belang in diens van die mark gety is besig om jou vermoë om die verandering van 'n tendens te identifiseer. 'N Enkele uptick of 'n downtick van die grafiek (soos in die voorbeeld hierbo, 'n enkele uptick of 'n downtick van die weeklikse MACD histogram) sou wees jou middel van die identifisering van 'n langtermyn-tendens verandering. Wanneer die aanwyser draai onder sy middellyn, is die beste mark gety koop seine gegee. Wanneer die aanwyser draai af van bo sy middellyn, is die beste verkoop seine uitgereik. Die model van seisoene vir illustrasie mark pricesfollows n konsep wat ontwikkel is deur Martin Pring. Prings model is afkomstig uit 'n tyd toe ekonomiese aktiwiteit is gebaseer op die landbou: sade gesaai in die lente, die oes plaasgevind het in die somer en die herfs is gebruik om voor te berei vir die koue spel in die winter. In Pring8217s model, handelaars gebruik hierdie parallelle deur die voorbereiding te koop in die lente, verkoop in die somer, kort aandele in die herfs en dek kort posisies in die winter. Prings model is in die gebruik van tegniese aanwysers toepassing. Aanwyser quotseasonsquot toelaat om presies te bepaal waar jy is in die marksiklus en om te koop wanneer pryse is laag en kort wanneer hulle hoër gaan. Die presiese seisoen vir enige aanduiding is gedefinieer deur sy helling en sy posisie bo of onder die middellyn. Wanneer die MACD histogram styg van onder sy middellyn, dit is lente. Wanneer dit styg bo sy middellyn, dit is somer. Wanneer dit val van bo sy middellyn, dit is die herfs. Wanneer dit onder sy middellyn val, is dit winter. Lente is die seisoen vir die handel lank, en val is die beste seisoen vir die verkoop van kort. Of jy verkies om jou eerste skerm van die driedubbele skerm handel stelsel te illustreer met behulp van die oseaan metafoor of die analogie van die verandering van die seisoene, die onderliggende beginsels bly dieselfde. A handelaars grafiek is die voorste tegniese instrument vir die maak van handel besluite met die driedubbele skerm handel stelsel. Byvoorbeeld, handelaars algemeen gebruik weeklikse bewegende gemiddelde konvergensie divergensie (MACD) histogramme om hul langer termyn tendens van belang te bepaal. Besluit watter aandele om handel te dryf op 'n daaglikse basis, die handelaar lyk vir 'n enkele uptick of 'n downtick wat op die weeklikse grafiek om 'n langtermyn-verandering van die tendens te identifiseer. Wanneer 'n opswaai kom en die aanwyser draai van onder sy middellyn, is die beste mark gety koop seine gegee. Wanneer die aanwyser draai af van bo sy middellyn, is die beste verkoop seine uitgereik. Deur die gebruik van die oseaan metafore wat Robert Rhea ontwikkel (sien Triple Screen Trading System - Deel 2), sal ons die daaglikse mark aktiwiteit te etiketteer as 'n golf wat teen die langer termyn weeklikse gety. Wanneer die weeklikse tendens is up (opswaai op die weeklikse grafiek), daaglikse dalings teenwoordig koopgeleenthede. Wanneer die weeklikse tendens is af (downtick op die weeklikse grafiek), daaglikse byeenkomste dui kortsluiting geleenthede. Tweede Skerm 8211 Market Wave Daily afwykings van die langer termyn weeklikse tendens aangedui nie deur-tendens volgende aanwysers (soos die MACD histogram), maar deur ossillators. Deur hul aard, ossillators kwessie te koop seine wanneer die markte is in die afname en seine te verkoop wanneer die markte styg. Die skoonheid van die driedubbele skerm handel stelsel is dat dit kan handelaars om te konsentreer net op daardie dag seine wat wys in die rigting van die weeklikse tendens. (Vir verdere inligting, sien om na Ossillators Weet - Deel 1, Deel 2 en Deel 3.) Byvoorbeeld, wanneer die weeklikse tendens is up, oorweeg die driedubbele skerm handel stelsel net koop seine van daaglikse ossillators en elimineer seine te verkoop van die ossillators . Wanneer die weeklikse tendens is af, trippel skerm ignoreer enige Koop seine van ossillators en uitstallings net kortsluiting seine. Vier moontlike ossillators wat maklik in hierdie stelsel kan opgeneem is krag indeks, ouderling-Ray indeks, stogastiese en Williams R. (Vir meer besonderhede, sien die ontdekking van die Force-indeks - Deel 1 en Deel 2 en die oudste Ray aanwyser: Aangesien In Die mark.) Force Index A tweedaagse eksponensiële bewegende gemiddelde (EMA) van krag indeks gebruik kan word in samewerking met die weeklikse MACD histogram. Inderdaad, maak die sensitiwiteit van die twee-dag EMO van krag indeks dit mees geskikte te kombineer met ander aanwysers soos die MACD histogram. Spesifiek, wanneer die twee-dag EMO van krag indeks swaai bo sy middellyn, dit blyk dat bulle is sterker as bere. Wanneer die twee-dag EMO van krag indeks val onder sy middellyn, toon hierdie aanwyser dat die bere is sterker. (Vir verdere inligting, sien grawe dieper in Bull En beermarkte.) Meer spesifiek, handelaars moet koop wanneer 'n tweedaagse EMO van krag indeks draai negatiewe in 'n uptrend. Wanneer die weeklikse MACD histogram dui op 'n opwaartse neiging, die beste tyd om te koop is tydens 'n kortstondige nadeel, aangedui deur 'n negatiewe draai van die twee-dag EMO van krag indeks. Wanneer 'n tweedaagse EMO van krag indeks draai negatiewe in 'n weeklikse uptrend (soos aangedui op die weeklikse MACD histogram), moet jy 'n koop orde bo die hoë prys van daardie spesifieke dag te plaas. As die uptrend bevestig en pryse tydren, sal jy 'n aftrekorder op die lang kant ontvang. As pryse daal plaas, sal jou bestelling nie uitgevoer word nie maar jy kan dan verlaag jou koop sodat dit is dus binne 'n tik van die hoogtepunt van die nuutste bar. Sodra die kort termyn tendens omkeer en jou koop stop is geaktiveer, kan jy jouself verder te beskerm met 'n ander stop onder die lae van die dag handel of van die vorige dag, wat ook al 'n lae laer is. In 'n sterk uptrend, sal jou beskermende bepaling nie geaktiveer word nie, maar jou handel sal vroeg beëindig indien die tendens blyk swak te wees. Dieselfde beginsels geld in omgekeerde tydens 'n weeklikse verslechtering neiging. Handelaars moet kort verkoop wanneer 'n tweedaagse EMO van krag indeks positief draai tydens die weeklikse verslechtering neiging. Jy kan dan plaas jou bestelling te kort onder die lae van die jongste prys bar te verkoop. Soortgelyk aan die lang posisie hierbo beskryf, die kort posisie laat jou toe om beskermende stop om jou winste te beskerm en onnodige verliese te vermy in diens. As die twee-dag EMO van krag indeks voort te tydren na afloop van die plasing van jou verkoop orde is, kan jy jou verkoop orde daagliks in te samel sodat dit binne 'n enkele blok van die nuutste bars laag. Wanneer jou kort posisie uiteindelik deur dalende pryse, kan jy dan 'n beskermende stop net bo die hoogtepunt van die jongste prys bar of die vorige bar as hoër. (Vir verdere inligting, sien Die Stop Loss Orde - maak seker dat jy dit gebruik.) As jou lang of kort posisies is nog nie afgehandel is nie, kan jy 'n tweedaagse EMO van krag indeks gebruik om toe te voeg tot jou poste. In 'n weeklikse uptrend, voortgaan bydra tot verlang wanneer die krag indeks draai negatiewe voortdurend toe te voeg tot kortbroek in downtrends wanneer die krag indeks positief draai. Verder sal die twee-dag EMO van krag indeks die beste tyd waarteen te sluit uit 'n posisie aan te dui. Wanneer die handel op grond van 'n langer termyn weeklikse tendens (soos aangedui deur die weeklikse MACD histogram), moet die handelaar 'n posisie te verlaat net vir die weeklikse tendens verander of as daar 'n verskil tussen die twee-dag EMO van krag indeks en die tendens. Wanneer die divergensie tussen twee-dag EMO van krag indeks en die prys is lomp, is 'n sterk koopsein uitgereik. Op grond hiervan, 'n lomp divergensie vind plaas wanneer pryse getref 'n nuwe laagtepunt, maar die krag indeks maak 'n vlakker onderkant. Verkoop seine word deur lomp verskille tussen twee-dag EMO van krag indeks en prys. N lomp divergensie realiseer wanneer pryse tydren 'n nuwe hoë terwyl die krag indeks treffers van 'n laer sekondêre top. Die golf mark is die tweede skerm in die driedubbele skerm handel stelsel, en die tweede skerm mooi geïllustreer met geweld indeks egter ander soos Ou-Ray, Stogastiese en Williams R kan ook gebruik word as ossillators vir die golf mark skerm. Die trippel skerm handel stelsel is gebaseer op die gebruik van die beste van beide die tendens volgende aanwysers en ossillators te handel besluite te neem. Handelaars is hoofsaaklik gemoeid met enige besef verskille tussen die lesings van 'n langer termyn-tendens volgende aanwyser soos 'n weeklikse bewegende gemiddelde konvergensie divergensie (MACD) histogram en die relatief korter termyn lees van 'n ossillator soos krag indeks, ouderling-Ray , stogastiese, of Williams R. die vierde afdeling van hierdie reeks, sal die manier waarop 'n handelaar die Ouere-Ray ossillator sou gebruik as die mark golf, wat is die tweede skerm van die handelaars trippel skerm stelsel te ondersoek. (Vir verdere inligting, sien Triple Screen Trading System - Deel 3 en die oudste Ray aanwyser. Aangesien in die mark) Tweede Skerm - Elder-Ray Ouderling-Ray, deur dr Alexander Elder uitgedink, is gebaseer op die konsepte van bul krag en dra krag, die relatiewe sterkte van bulle en bere in die mark. Bull krag meet die vermoë van die mark bulle om pryse te stoot bo die gemiddelde konsensus van waarde, wat is die werklike prys waarteen 'n bepaalde voorraad gebeur te handel vir 'n gegewe tydstip. Bear krag is die dra vermoë om pryse laer te ry as die huidige pryse, of die huidige gemiddelde konsensus van waarde. (Sien Trading sielkunde en tegniese aanwysers.) Deur die gebruik van 'n langer termyn-tendens volgende aanwyser, miskien 'n weeklikse MACD histogram, kan handelaars die rigting van die langer-termyn tendens te identifiseer. Bull krag en beer krag word dan gebruik om ambagte op die daaglikse kaarte wat beweeg in dieselfde rigting as die weeklikse tendens vind. Die trippel skerm verdien sy quotscreeningquot etiket, want dit elimineer alle seine, maar diegene in die rigting van die tendens: as die weeklikse tendens is up, net koop seine teruggekeer van Ouderling-Ray. As die weeklikse tendens is af, word slegs Ouderling-Ray verkoop seine beskou. Koop Seine Daar is twee absoluut noodsaaklik voorwaardes waaraan aandag gegee moet in plek wees vir handelaars om te oorweeg die aankoop van: 1) die weeklikse tendens moet opgevolg word, en 2) dra krag, soos verteenwoordig op Ouderling-Ray, negatiewe, maar stygende moet wees. Die tweede voorwaarde - negatiewe beer krag - is die moeite werd om te verken. Die teenoorgestelde toestand, waarin dra krag is positief, kom voor in 'n weghol uptrend, 'n gevaarlike markomgewing vir verhandeling ten spyte van die oënskynlike sterkte van die tendens. Die probleem met die aankoop van 'n weghol uptrend is dat jy wed op die groter dwaas teorie, wat bepaal dat jou wins net sal besef deur uiteindelik verkoop aan iemand wat bereid is om 'n nog hoër prys te betaal. Wanneer beer krag negatief, maar styg, bere wat 'n bietjie krag, maar is besig om weer te glip. Deur die plasing van 'n koop orde bo die hoogtepunt van die afgelope twee dae, sal jou aftrekorder gevul slegs indien die tydren gaan voort. Sodra jy al lank weg, kan jy jou posisie met 'n stop onder die nuutste minderjarige lae beskerm. Bullish verskille tussen beer krag en prys (gemiddelde konsensus van waarde) verteenwoordig die sterkste koop seine. As pryse val tot 'n nuwe laagtepunt, maar dra krag toon 'n hoër onderkant, pryse val en dra geword swakker. Wanneer beer krag beweeg uit hierdie tweede onderkant, kan jy met gemak 'n groter aantal aandele te koop as wat jy gewoonlik sou in jou gewone posisie. (Sien Aan Bevestiging Met die momentum Strategie en Momentum handel met dissipline.) Jy kan Ouderling-Ray ook gebruik om die beste tyd om jou posisie te verkoop bepaal. Deur die dop van die patroon van pieke en dale in bul krag, kan jy die krag van bulle te bepaal. Deur stapel die pieke in die werklike prys teen die berge in bul krag, kan jy die krag van die uptrend bepaal - as elke nuwe hoogtepunt in die prys kom saam met 'n nuwe hoogtepunt in bul krag, die uptrend is veilig. Wanneer pryse bereik 'n nuwe hoogtepunt maar Bull krag 'n laer piek as dié van sy vorige tydren bereik, is die Bulle verloor hulle krag en 'n sell sein uitgereik. (Vir meer inligting, sien Peak-En-Trog Ontleding.) Kortsluiting Ouderling-Ray as die tweede skerm in die driedubbele skerm handel stelsel kan ook gebruik word om die omstandighede waarin kortsluiting is gepas te bepaal. Die twee noodsaaklike voorwaardes vir kortsluiting is 1) die neiging is af en 2) Bull krag is positief, maar val. (Vir verdere inligting, check kort verkoop handleiding.) As bul krag is reeds negatief is, verkoop kort is onvanpas omdat bere het beheer oor die mark bulle. As jy kort verkoop in hierdie toestand, is jy effektief verbintenis wat dra genoeg krag om bulle nog verder te stoot onder die water. Verder, soos in die geval hierbo bespreek, waar die handelaar het 'n lang posisie in positiewe beer krag, is jy weddenskappe op die groter dwaas teorie. Wanneer bul krag positiewe maar val is, het die Bulle het daarin geslaag om 'n bietjie krag begryp, maar is besig om weer te sink. As jy 'n kort orde onder die lae van die afgelope twee dae plaas, kry jy 'n bevel uitvoering slegs indien die daling gaan voort. Jy kan dan 'n beskermende stop bo die nuutste minderjarige hoog. Lomp verskille tussen bul krag en pryse (gemiddeld konsensus van waarde) gee die sterkste kortsluiting seine. As pryse getref 'n nuwe hoë, maar Bull krag treffers van 'n laer top, die bulle is swakker as voorheen, en die uptrend kan nie voortgaan nie. Wanneer bul krag duim uit 'n laer top, kan jy veilig te verkoop kort 'n groter-as-gewoonlik posisie. Jy kan ook bepaal wanneer om jou kort posisies te dek aan die hand van 'n lesing van Ouderling-Ray. Wanneer jou langer termyn tendens is af, sal beer krag aandui of bere is steeds sterker of swakker. As 'n nuwe laagtepunt in die prys gelyktydig plaasvind met 'n nuwe laagtepunt in beer krag, die huidige verslechtering neiging is relatief veilig. N bullish divergensie reik 'n sein om jou kortbroek dek en voor te berei in 'n lang posisie in te gaan. Bullish verskille voorkom wanneer pryse getref 'n nuwe laag en dra krag treffers 'n selfs vlakker onderkant, toe dra verloor hul momentum en pryse is stadig maar seker daal. Vir beide lang en kort posisies, verskille tussen bul krag, beer krag en pryse dui die beste handel geleenthede. In die konteks van die langtermyn-tendens aangedui deur ons eerste mark skerm, ouderling-Ray identifiseer die oomblik wanneer die markte dominante groep struikel onder die oppervlak van die tendens. Vir die tweede skerm van die driedubbele skerm handel stelsel, dr Alexander Elder beveel die gebruik van gesofistikeerde en moderne ossillators soos krag indeks en ouderling-Ray. Daar moet egter handelaars nie voel beperk tot een van hierdie twee ossillators - jou gunsteling ossillator sal waarskynlik ewe goed werk, sodat jy moet vervang die ossillator waarmee jy die gemaklikste voel. Twee ander ossillators wat maklik kan in diens geneem word as die tweede skerm is die stogastiese en Williams R ossillators. Stogastiese Stogastiese is tans een van die meer gewilde ossillators en is ingesluit in baie wyd beskikbaar programmatuur gebruik beide deur individuele handelaars en professionele mense. In die besonder, handelaars wat in diens streng gerekenariseerde stelsels uit te voer hul ambagte te vind wat stogastiese ossillator het baie goeie eienskappe. Byvoorbeeld, stogastiese het 'n uitstekende rekord in onder skep slegte seine. Meer spesifiek, stogastiese gebruik verskeie stappe vir die uitsluitlike doel van filter geraas mark, die tipe ultra kort termyn bewegings wat nie verband hou met die handelaars huidige tendens van belang. Net soos Elder-Ray, stogastiese identifiseer die presiese oomblik waarop bulle of bere is steeds sterker of swakker. Dit is duidelik dat handelaars is die beste af spring aan boord van die sterkste trein en die handel met die wenners, terwyl hulle direk beit teen die verloorders. Die drie tipes seine belangrik om handelaars met behulp van stogastiese is verskille, die vlak van die stogastiese lyne en die rigting van die stogastiese lyne. (Om meer besonderhede, sien om na Ossillators Weet - Deel 3: Stochastics and Wat is die verskil tussen vinnige en stadige Stochastics in tegniese ontleding) verskille 'n lomp divergensie vind plaas wanneer pryse getref 'n nuwe laagtepunt, maar stogastiese teken 'n hoër onderkant as wat dit gedoen het in die vorige afname. Dit beteken die dra verloor hul greep op die mark en eenvoudige traagheid is om pryse laer. 'N Baie sterk koopsein uitgereik sodra stogastiese draai uit sy tweede onderkant. Handelaars is goed aangeraai in 'n lang posisie in te gaan en plaas 'n beskermende stop onder die jongste lae in die mark. Die sterkste koop seine verskyn wanneer die stogastiese lyne eerste onderkant onder die laer verwysing lyn en die tweede onderkant bo dit geplaas word. Aan die ander kant, 'n lomp divergensie ooreenstem met die omstandighede waarin pryse tydren 'n nuwe hoë, maar stogastiese bereik 'n laer top as enige tyd tydens die vorige byeenkoms. Bulle word dan steeds swakker en pryse is traag styg. Die deurslaggewende verkoop sein word uitgereik wanneer stogastiese draai af van die tweede top. Handelaars moet 'n kort posisie betree en plaas 'n beskermende stop bo die nuutste prys hoog. Die beste seine te kort te verkoop voorkom wanneer die eerste top is bo die boonste verwysing lyn en die tweede is daaronder, die teenoorgestelde van die beste seine te lank gaan. (Vir meer inligting, kyk na Dive Rgen Ties, momentum en tempo van verandering en bewegende gemiddelde Konvergensie divergensie - Deel 1 en Deel 2.) Vlak van Stogastiese Lines Die vlak bereik deur die stogastiese lyne verteenwoordig verskillende oorkoop of oorverkoop toestande. Wanneer stogastiese saamtrekke bokant die boonste verwysing lyn, die mark word gesê dat dit oorgekoop en is gereed om afwaarts draai. In teenstelling hiermee, die oorverkoopte toestand, waarin die mark is gereed om te draai, word verteenwoordig deur die stogastiese val onder sy laer verwysing lyn. Handelaars moet egter versigtig wees in die interpretasie van oorgekoop en oorverkoopte toestande met behulp van stogastiese: tydens 'n langer termyn tendens, kan stogastiese teendeel seine uit te reik. In sterk Uptrends - soos aangedui deur die handelaars skerm eerste mark - die bewegende gemiddelde konvergensie divergensie (MACD) histogram, stogastiese raak oorkoop en kwessies foutiewe verkoop seine terwyl die mark saamtrekke. In downtrends, stogastiese raak vinnig oorverkoop en gee koop seine eerder as geregverdig. Hoewel die interpretasie oorgekoop en oorverkoopte voorwaardes met Stochastics problematies kan wees wanneer die gebruik van die MACD histogram as die eerste skerm van die driedubbele skerm handel stelsel, kan handelaars maklik uit te skakel hierdie verkeerde seine. Handelaars moet neem koop seine van die daaglikse stogastiese net vir die weeklikse MACD histogram toon 'n opwaartse neiging. Wanneer die neiging is af, net verkoop seine van die daaglikse stogastiese moet ag geslaan. Gebruik jou weeklikse grafiek om 'n uptrend identifiseer, wag vir daaglikse stogastiese lyne oor te steek onder hul laer verwysing lyn voor jy koop. Onmiddellik plaas jou koop sodat bokant die hoogtepunt van die jongste prys bar. Jy kan dan jou posisie te beskerm met 'n beskermende stop onder die lae van die dag handel of die lae van die vorige dag geplaas, wat ook al die laagste is. Om 'n verdere vlak van detail na hierdie ontleding, hoe die vorm van Stochastics onderkant kan dui die relatiewe sterkte van die tydren te bespreek by te voeg. As die onderkant is smal en vlak, die bere is swak en die tydren is geneig om sterk te wees. As die onderkant is diep en wyd, die bere is sterk en die tydren kon baie goed swak wees. As jy 'n verslechtering neiging te identifiseer op jou weeklikse grafiek, moenie jou handel betree alvorens daaglikse stogastiese lyne tydren bo hul boonste verwysing lyn. Jy kan dan onmiddellik 'n einde te kort onder die lae van die jongste prys bar verkoop plaas. Moet egter nie wag vir 'n crossover op die stogastiese lyne as die mark sal dan reeds waarskynlik in 'n vrye val. Om jou kort posisie te beskerm, plaas 'n beskermende stop bo die hoogtepunt van daardie spesifieke dag handel of die vorige dag, wat ook al die hoogste is. Die vorm van Stochastics top kan ook dui die relatiewe steilte of traagheid van die markte daal. 'N smal top in die stogastiese lyn toon die swakheid van bulle en die waarskynlikheid van 'n ernstige daling. A hoog en wyd stogastiese top demonstreer die krag van bulle, en kort posisies moet gevolglik vermy. Om op te som, die manier waarop handelaars kan filter die meeste slegte ambagte behels 'n intieme kennis van oorgekoop en oorverkoopte voorwaardes. Wanneer stogastiese is oorgekoop, koop nie. Wanneer stogastiese is oorverkoop, nie kort te verkoop. Stogastiese Line rigting Heel eenvoudig, wanneer beide van die stogastiese lyne beweeg in dieselfde rigting, die kort termyn tendens is bevestig. Wanneer pryse styg saam met beide stogastiese lyne, die uptrend is waarskynlik om voort te gaan. Wanneer pryse gly langs terwyl beide stogastiese lyne val, sal die kort termyn verslechtering neiging waarskynlik voortduur. Wanneer korrek aangewend, kan stogastiese 'n uiters doeltreffende en nuttige ossillator as deel van jou trippel skerm handel stelsel wees. In Deel 6 van hierdie artikel, goed bekyk die vierde ossillator van belang, Williams R. In vorige dele van hierdie reeks oor dr Alexander ouderlinge trippel skerm handel stelsel, het verskeie ossillators bespreek met betrekking tot die tweede skerm van die stelsel. Twee uitstekende ossillators wat baie goed werk binne die stelsel is krag indeks en ouderling-Ray egter enige ander ossillators kan ook in diens geneem word. Deel 5 van hierdie reeks beskryf stogastiese met betrekking tot die kragtige seine wat gevorm word deur verskille tussen die krag van bulle en bere in die mark. Williams R. Williams R Die finale ossillator wat oorweging moet met betrekking tot die gebruik daarvan as die tweede skerm van die driedubbele skerm handel stelsel: In hierdie afdeling we8217ll een finale ossillator wat as die tweede skerm kan gebruik word in die driedubbele skerm handel stelsel te bespreek is Williams R, wat eintlik op soortgelyke wyse geïnterpreteer as dié van stogastiese. Williams R, of WMR, meet die vermoë van bulle en staan ​​tot die dae aandeelpryse op of naby die rand van die onlangse reeks sluit. WMR bevestig die krag van tendense en waarsku van moontlike komende terugskrywings. Die werklike berekening van WMR sal nie gedissekteer in detail in hierdie ruimte, as die huidige waarde kan verkry word deur middel van top handel sagteware pakkette wat algemeen beskikbaar is vandag. In die berekening, WMR meet die plasing van die nuutste sluitingsprys met betrekking tot 'n onlangse hoë-laestrek. Dit is belangrik om daarop te let dat WMR vereis ten minste 'n vier tot vyf dae verskeidenheid van pryse om doeltreffend te werk met die driedubbele skerm handel stelsel. WMR spreek die afstand vanaf die hoogste hoog in sy reeks om die laagste laag is in vergelyking met 'n 100-skaal. Die afstand van die nuutste sluitingsprys op die top van die reeks word uitgedruk as 'n persentasie van die totale reeks. Wanneer WMR gelyk aan 0 op die skaal 100 is, die bulle te bereik die piek van hul krag en pryse te maak aan die bokant van die bereik. Met ander woorde, 'n nul lesing, geplot aan die bokant van die grafiek, dui maksimum bul krag. Wanneer WMR lees 100, die bere is op die hoogtepunt van hul krag en hulle in staat is om pryse te sluit by die onderkant van die onlangse reeks. Die hoogtepunt van die reeks is 'n akkurate maatstaf van die maksimum krag van bulle tydens die betrokke tydperk. Die lae van die reeks het betrekking op die maksimum krag van bere gedurende die tydperk. Sluiting pryse is veral belangrik in die berekening van WMR, na gelang van die daaglikse vereffening van handel rekeninge hang af van die dae (of weke of maande) naby. WMR bied 'n akkurate assessering van die magsbalans tussen bulle en bere op die mark naby, die mees kritieke tyd vir 'n ware gevoel vir die relatiewe optimisme of bearishness van die mark. As ons hierdie konsep ekstrapoleer een vlak verder, sien ons dat WMR toon watter groep in staat is om die mark te sluit in sy guns. As die Bulle die mark nie heeltemal kan toemaak op of naby die top tydens 'n mark tydren, is die Bulle bewys dat 'n bietjie swakker as wat hulle verskyn nie. As bere die mark nie kan toemaak naby die laagtepunte tydens 'n beermark, hulle is swakker as wat hulle op die oppervlak lyk. Hierdie situasie bied 'n koopgeleentheid. As verwysing lyne horisontaal op 10 en 90 vlakke getrek, hierdie verfyn verder die WMR interpretasie. Wanneer Wm bo sy boonste verwysing lyn sluit, die bulle is sterk, maar die mark word gesê dat dit oorgekoop. Wanneer WMR sluit onder die laer verwysing lyn, die bere is sterk, maar die mark is oorverkoop. (Vir meer insig, sien Market Terugskrywings en hoe om dit raak te sien en Prys Patrone - Deel 1.) oorgekoop en oorverkoopte In 'n oorgekoopte toestand, WMR styg bo die boonste verwysing lyn en pryse naby naby die boonste rand van hul reeks. Dit kan 'n mark top dui, en die WMR reik 'n sell sein. In 'n oorverkoopte toestand, WMR val onder sy laer verwysing lyn en pryse sluit naby die onderkant van hul reeks. Dit kan 'n mark onder dui, en die WMR reik 'n koopsein. Tydens plat handel reekse, oorgekoop en oorverkoopte seine werk baie goed. Maar wanneer die mark gaan 'n tendens, met behulp van oorgekoop en oorverkoopte seine kan gevaarlik wees. WMR kan naby die top van die reeks vir 'n week of langer bly tydens 'n sterk lopie. Dit oorgekoop lees, kan dit selfs verteenwoordig mark krag eerder as die verkeerde kortsluiting sein wat WMR sal uitreik in hierdie omstandighede. Aan die ander kant, in 'n sterk verslechtering neiging, WMR kan in oorverkoopte gebied bly vir 'n lang tydperk van die tyd, en daardeur swakheid eerder as 'n koopgeleentheid toon. Om hierdie redes moet oorkoop en oorverkoopte lesings van WMR slegs gebruik word nadat jy die belangrikste tendens geïdentifiseer het. Dit is hier waar die eerste skerm in die driedubbele skerm handel stelsel is absoluut noodsaaklik. Jy moet daardie eerste skerm gebruik om te bepaal of jy tans gewikkel in 'n langer termyn bul of 'n beermark. (Vir opknappingskursusse op die eerste skerm, check Triple Screen Trading System - Deel 1.) As jou langer termyn grafiek toon 'n bulmark, neem seine koop net uit jou korter termyn WMR, en moenie 'n kort posisie nie ingaan wanneer dit gee 'n sell sein. As jou weeklikse grafiek dui op 'n beermark, verkoop kort net vir WMR gee jou 'n sell sein, maar nie lank gaan wanneer WMR raak oorverkoop. Mislukking Swings Wanneer WMR versuim bo sy boonste verwysing lyn te styg tydens 'n saamtrek en draai af in die middel van daardie tydren, 'n mislukking swang kom: bulle is veral swak, en 'n sell sein uitgereik. Wanneer WMR ophou val in die middel van die afname, die versuim om die laer verwysing te bereik en draai in plaas daarvan, die teenoorgestelde mislukking swang kom: die beer is baie swak en 'n koopsein uitgereik. (Vir verdere insig, sien Die dooie kat Bounce:. 'N beer In Bull8217s Klere en Kort-, Intermediêre en langtermyn tendense en relatiewe sterkte-indeks en sy versuim-Swing punte) verskille Die finale belangrik situasie in die lees van WMR verband hou met verskille tussen pryse en WMR. Verskille selde voorkom, maar hulle identifiseer die absolute beste handelsgeleenthede. N lomp divergensie vind plaas wanneer WMR styg bo die boonste verwysing lyn, dan val en kan nie uitstyg bo die boonste lyn in die volgende tydren. Dit dui aan dat bulle verloor hul krag, wat die mark is geneig om te val en dat jy kort moet verkoop en plaas 'n beskermende stop bo die onlangse prys hoog. In teenstelling hiermee, 'n lomp divergensie vind plaas wanneer WMR val onder sy laer verwysing lyn, dan beweeg op (saamtrekke), en kan nie weier onder daardie spesifieke lyn wanneer pryse gly die volgende keer. In 'n lomp divergensie, moet handelaars lank gaan plaas 'n beskermende stop onder die onlangse prys laag. (Vir meer inligting, sien Die keerverlies Orde -. Maak seker dat jy gebruik dit en 'n blik op afrit strategieë) Ten einde laaste, die volgende deel van hierdie reeks oor die driedubbele skerm handel stelsel sal 'n bespreking van die derde skerm voorsien in die sisteem. Die eerste skerm van die stelsel identifiseer 'n mark gety die tweede skerm (die ossillator) identifiseer 'n golf wat teen die gety. Die derde en laaste skerm van die driedubbele skerm stelsel identifiseer die rimpelings in die rigting van die gety. Dit is intraday prysbewegings wat toegang punte vas te stel vir jou koop of te verkoop bestellings. Die trippel skerm handel stelsel kan mooi geïllustreer met 'n oseaan metafoor. Die eerste skerm van die driedubbele skerm handel stelsel neem 'n langer termyn perspektief en illustreer die mark gety. Die tweede skerm, verteenwoordig deur 'n ossillator, identifiseer die medium termyn golf wat teen die gety. Die derde skerm verfyn die stelsel om sy kortste termyn maatstaf, die identifisering van die rimpelings wat beweeg in die rigting van die gety. Dit is die kort termyn intraday prysbewegings wat toegang punte vas te stel vir jou koop of te verkoop bestellings tydens die handel dag. (As jy 'n opknappingskursus nodig, check Triple Screen Trading System - Deel 1, Deel 2 en Deel 3.) Gelukkig vir diegene van ons wat moeg van die interpretasie van kaarte of tegniese aanwysers in die eerste en tweede skerm geword, die derde skerm geen addisionele tegniese talent nodig. In plaas daarvan, die derde skerm gee ons 'n tegniek vir die plasing van aftrekorders, óf koop aftrekorders of verkoop aftrekorders, afhangende van of die eerste en tweede skerms rig jou om te koop of kort te verkoop. Meer spesifiek, is die derde skerm bekend as 'n sleep koop stop tegniek in Uptrends en 'n sleep verkoop stop tegniek in downtrends. Wanneer die weeklikse tendens is up (geïdentifiseer deur die eerste skerm) en die daaglikse tendens is af (geïdentifiseer deur die tweede skerm, of ossillator), die plaas van 'n sleep koop stop sal onderstebo breakouts te vang. Wanneer die weeklikse tendens is af en die daaglikse tendens is up, sleep verkoop stop vangs nadeel breakouts. Elke situasie verdien verdere ondersoek. Met behulp van 'n minder ontwikkelde aanwyser, sal baie begin handelaars betrokke te raak in 'n stelsel van sleep gestop bestellings wanneer hulle probeer om die mark momentum te meet. Dit gaan voort om te beweeg op en af ​​in die waarde, in verband met quotrisk offquot (aandele en groeibates beweeg laer) of quotrisk onquot (aandele en groeibates beweeg hoër). Maar die jongste statistiek en dinamika ry die Japannese ekonomie in die toekoms nog vir my sê die jen sal verswak in 'n baie groot manier, een of ander tyd. As jy 'n langtermyn-speler wat 'n bietjie geduld het, ek beskou dit as die beste enkele handel opstel van die grootste buitelandse valuta pare: 'n kern langtermyn lang posisie in dollar (VSA dollar) / JPY (Japannese jen). Met ander woorde, is seker dat die jen teenoor die dollar sal val. Van wyle, die jen (relatiewe waarde) beweeg in stywe, negatiewe korrelasie met risiko bates. Die gebruik van die Dow Jones Industrial Average (DJIA) as 'n maatstaf van risiko bates, kan jy sien dat as die Dow val, die waarde van die jen styg. Op die grafiek hieronder, die dollar / JPY val as die jen kry sterker relatief tot die VSA dollar. Of jy die jen korrelasie teen die DJIA of die Nikkei 225-indeks oorweeg, is dit effektief dieselfde kommer in globale aandelemarkte beteken die jen versterk. Die primêre rede hiervoor is eenvoudig repatriasie. Japan is nog steeds 'n baie ryk land ten spyte van die ekonomiese ramp beleef sedert die borrel terug in 1989 breek sy versekering en pensioenfondse het groot hoeveelhede beleggingskapitaal. Wanneer dinge lelik wêreldwyd, gemeet aan aandelemarkte, hierdie groot poele van fondse is geneig om terug te jaag huis om weg te steek in die plaaslike Japannese staatseffekte vir veiligheid. Byvoorbeeld, kyk na die verhouding tussen die DJIA en USD / JPY terug te gaan na die kredietkrisis tydperk begin in die middel van 2007: DJIA af 15.2 persent van sy hoogtepunt USD / JPY af 35.9 persent van sy hoogtepunt Dollar / jen gedaal het 35,9 persent, of anders gestel die jen het 35,9 persent teenoor die Amerikaanse dollar sedert die kredietkrisis (skep groot prys druk op Japannese uitvoerders) versterk, terwyl aandele gestyg. En as jy weet dat een van die groot impak van die kredietkrisis was die daling in globale vraag na goedere uit die uitvoer-georiënteerde lande, soos Japan en China, kan jy sien waarom die Japannese maatskappye skree vir verligting van hierdie dubbele whammy van pyn . Japannees Stygende Regering skuldkrisis Die gevare van 'n dalende handelsoorskot en sterk jen druk is baie duidelik in konteks te plaas wanneer jy verstaan ​​dat Japan sal waarskynlik hardloop n fiskale tekort van 'n yslike 10 persent van die BBP. Intussen sy skuld / BBP-verhouding kan styg na die maan-bekendstelling vlak van 241 persent (ongeveer twee keer die vlak van Italië) vanjaar, volgens die voorspellings van die Internasionale Monetêre Fonds. Kennisgewing in die grafiek hieronder hoe staatskuld het voortgegaan om oprit na die borrel het in 1989 En dit pas die oog besig om grond wat ná mnr Mark gedoen vergruis die Europese effektemark, dit blyk sy gewere op Japan. Nou, wat maak die foto nog erger is die trein-wrak scenario van Japan nie meer in staat is om hierdie groot skuld te finansier moet intern as die poele van private en besigheid spaargeld opdroog. Met ander woorde, as Japannese rentekoerse styg uit hul ongelooflike lae vlakke 0.89 persent op die 10-jarige Japannese regering Bond (sien grafiek hieronder) die koste van befondsing met 200 persent skuld / BBP kan skiet eksponensieel. As Japannees verbande begin werklike of selfs potensiële befondsing risiko weerspieël, dwing rentekoerse hoër is, beteken dit dat die plaaslike vraag van die Japannese instellings nog meer sal val, om groter druk op pryse, terwyl die afname in ekonomiese aktiwiteit verder sal verminder Japannees beskikbare poel van spaar om hierdie groeiende behoefte te finansier. Japan is die gesig staar 'n baie scary situasie hier. Vroeër of later, sal die jen begin om hierdie interne realiteite weerspieël. Ek dink dit sal gouer wees. Wanneer dit gebeur, die waarde van die jen het 'n baie lang pad om te val (USD / JPY het 'n baie lang pad om te styg). Die langtermyn wins potensiaal Ek sien hier is enorm. Of om dit anders te stel 'n belangrike langtermyn multi-jaar onder in die VSA dollar. Japannese maatskappye is gobbling werklike bates regoor die wêreld. Hier in die VSA die première eiendomme verkry het Pebble Beach Golf Course en Rockefeller Center. Gedurende die vroeë 1980's was die Amerikaanse dollar in 'n groot bulmark. Die Verenigde State van Amerika, die Verenigde Koninkryk, Frankryk, Wes-Duitsland, en Japan het saam by die Plaza Hotel in New York en ooreengekom dat die dollar te hoog was. Die Plaza Accord of Plaza ooreenkoms is op 22 September 1985. In kort onderteken, die lande ooreengekom om voorsiening te maak hul onderskeie sentrale banke om in te gryp in die buitelandse valuta mark deur middel van 'n gekoördineerde poging om die Amerikaanse dollar af te stoot. Maar op dieselfde tyd wat dit voortdurend 'n manier gevind om te stop of vertraag Wes goedere uit wat dit aan die Japannese verbruikers. Soos ek gesê het, die Plaza Accord gewerk in stoot die waarde van die jen. Maar dit het min gedoen om die handelsbalans probleem op te los. Dink aan dit as boek ondersteun op die massiewe tydren in die jen. Ek sien drie belangrike redes, wat interafhanklik is en self-bevordering van is: Eerste. Maar nou, Japan staar 'n skrikwekkende vooruitsig te danke aan die kredietkrisis. Nie meer is dit genereer die lopende rekening surplus wat dit nodig het. En maatskappye plaaslik het al met behulp van hul spaargeld poele om te herstel van die Tsunami en prop die gate van dalende vraag na hul uitvoere. En dit is baie gevaarlik. Die rentekoste om hierdie skuld te finansier is groot. Plus die jaarlikse befondsing wat nodig is om regeringsdienste in stand te hou is massief. Voeg dit bymekaar en jy kry 'n wanverhouding tussen die regering inkomste en uitgawes. Volgende, 'n blik op die grafiek hieronder. Tans die opbrengs op die maatstaf 20-jaar Japannese regering band (JGB) is 1,7 persent. In werklikheid is dit is huiwer om hierdie vlak sedert 1998. 20 jaar Japannese regering Bond Opbrengs teen die dollar-Japannese jen 1990-vandag As Japan die interne befondsing beskikbaar vir sy behoeftes te hanteer nie, sal dit moet kyk na internasionale beleggers vir hierdie befondsing. So Japan is gekonfronteer met 'n drie-whammy van pyn: 1) Rising befondsing behoeftes, 2) Dalende interne bronne van befondsing, 3) Rising befondsing koste omdat buitelandse beleggers sal verwag dat 'n baie hoër opbrengs as 1,7 persent tot verantwoording vir die risiko van Japannese skuld. Omdat Japan in die gesig staar hierdie drie-whammy met 'n reeds astronomiese skuld laai, sal hierdie mengsel van probleme waarskynlik lei tot 'n bose self voed spiraal. Dan hoër rentekoerse sal lei tot hoër koste befondsing en dalende pryse verband sal lei tot die storting van bande, wat lei tot hoër opbrengste vir nuwe kopers te lok. Ek glo ons sien die buitelyne van wat kan uiteindelik 'n Japannese regering band standaard as die soewereine skuld probleem besoek Tokio. My vermoede is dat wanneer die markte klaar die bevestiging van die euro-sone verbande, sal hulle hul gewere op te lei op Japan. Om op te som, 'n verandering in die wêreldekonomie en die buitelyne van 'n soewereine effekte krisis in Japan stel vir my dat ons baie naby aan 'n groot tendens verandering vir die Japannese jen moet wees. Hulle kan nooit lyk om te dink 'n dag wanneer dit sal terug kom. Die Nikkei bo in die begin van 2006, terwyl die meeste ander voorraad indekse bo aan die einde van 2007 of vroeg in 2008 So het die Nikkei regtig handel laer vir ongeveer ses-en-'n-half jaar. Wel, kan jy sien waar dit maklik om te kry ingesuig in die denke dat dié aandele is nooit terug kom sou wees. Daar is 'n paar dinge verander wat gaan die opstel van die Nikkei vir sy eerste werklike tydren in jare. 'N verandering in die rigting van die Jen Die eerste ding is die verandering in die jen. Jy sien, die Japannese jen is versterk in 'n groot manier sedert Julie 2007, en dit uiteindelik 'n hoogtepunt bereik in Oktober van 2011, maar 'n bietjie sywaarts verhandel deur middel van Januarie van hierdie jaar. Van daardie punt, het die jen begin te daal. Uit die oogpunt van 'n uitvoerder, jy wil 'n goedkoop geldeenheid. So, wat die geldeenheid doen is 'n groot deal. Met ander woorde, wanneer jy met 'n sterk jen, hulle het die wind in hul gesigte, en wanneer hulle 'n dalende jen, hierdie maatskappye uiteindelik die wind om die rug. Met absoluut geen ander veranderinge, sal hul prestasie en resultate wissel na gelang van die waarde van die jen. Dan, op Vrydag, Japan aangekondig 750000000000 ¥ (9400000000) van stimulus om groei te stimuleer. Die maatreël is onderneem nadat band handelaars bekommerd oor die regering se besteding verhoog vrese van 'n ontwrigting in 'n skuld te koop Desember. So tussen die stimulus programme en die verandering in die rigting van die jen, Japannese aandele het 'n kans om natuurlik te keer vir die eerste keer in meer as ses jaar. Nou, is die jen begin weer af te val die kaart en DXJ is uit te breek van sy driehoekige wikkelen konsolidasie. Ek glo dit stel DXJ tot waar dit tot 36 per aandeel of hoër kan kop oor die volgende twee tot drie maande. Dit beteken dat die voorraad kon 'n yslike 11 binne daardie baie kort tyd te beweeg indien die jen hou val soos ek glo dit sal. So check DXJ.